Ismael Marques de Albuquerque, CFP®
Olá, caro leitor, hoje eu escrevo a minha primeira coluna sobre planejamento financeiro, onde a ideia é abordar com vocês assuntos sobre investimentos, riscos e finanças. Antes de tudo, vou me apresentar, me chamo Ismael, sou um dos sócios fundadores da Petrus Advisor, escritório credenciado à XP Investimentos e hoje eu cuido de toda alocação nacional e internacional do escritório. Sou daqueles que gosta de estudar e ir afundo nos assuntos, inclusive foi por causa disto que tirei uma qualificação de distinção no mercado financeiro que se chama CFP® (Certified Financial Planner), um dos mais reconhecidos selos de qualificação em planejamento financeiro. Afinal, falar sobre investimentos é fácil, mas ter o conhecimento técnico comprovado é essencial para oferecer um serviço de qualidade.
Hoje eu quero abordar um assunto que está bastante em alta, vamos falar sobre taxa fixa ou fee based, para os amantes da Faria Lima, mas primeiro quero contextualizar vocês sobre a profissão do assessor de investimentos e como ele é remunerado hoje.
O assessor de investimentos é um intermediário entre os investidores e as instituições financeiras, ajudando na escolha dos melhores investimentos que se adequem ao seu perfil, necessidade de curto/longo prazo e objetivos, tendo isto em mente, precisamos procurar pessoas que não possuam conflito de interesses na hora de trazer uma sugestão.
Agora que entendemos o papel do assessor, é essencial discutir como ele é remunerado, já que isso impacta diretamente a relação entre cliente e profissional, onde a forma mais comum de se pagar pelo serviço de assessoria é através de produtos comissionados, onde o assessor ganha um rebate do produto. No entanto, esse modelo muitas vezes gera dúvidas: quanto o assessor realmente recebe? Ele está recomendando o melhor para mim ou que mais paga para ele? Será que ele quer bater meta comigo? Nesta forma de trabalho é muito comum de se falar que o atendimento é sem custo, mas como ninguém no mercado financeiro é uma empresa sem fins lucrativos, sabemos que isto não é uma verdade, inclusive existe um ditado muito popular no mercado financeiro “Se você não está pagando pelo produto, o produto é você!”
Concluída a explicação sobre a forma de remuneração e o trabalho do assessor, vamos direto ao assunto e falar sobre taxa fixa. Este método de remuneração funciona da seguinte maneira, é cobrado uma taxa anual do cliente que geralmente varia entre 0,4% até 1,5% ao ano e paga de forma mensal, de maneira muito simples, é só pegar esta taxa de dividi-la por 12. Esta forma de cobrança é muito utilizada em países desenvolvidos, inclusive alguns países da OCDE (Organização para a Cooperação e Desenvolvimento Econômico) baniram a comissão como forma de remuneração, o que nos leva a um ESTUDO conduzido por pesquisadores da Universität Regensburg e da HHL Leipzig Graduate School of Management falando exatamente sobre “O efeito da proibição das comissões sobre a riqueza das famílias”, que evidenciam uma desempenho superior na criação de riqueza entre 1,7% a 2% ao ano nos países que baniram as comissões.
O método de taxa fixa ajuda a diminuir o conflito da interesses na profissão, além de alinhamento de longo prazo com os interesses do cliente, pois todas as recomendações feitas desta maneira acabam que não são movimentadas por comissão, o que resulta em não trazer operações de difícil entendimento para o cliente (geralmente são as que pagam maior rebate) e realmente trabalhar com o simples e essencial, focado realmente nos sonhos e desejos do cliente, respeitando o perfil dele e não trazendo investimentos que sejam mais arriscados.
Agora, fazendo o advogado do diabo, o modelo de comissão foi por onde começou tudo e todos trabalhamos com ele, então não é que ele seja ruim, mas precisa confiar muito no profissional para ter certeza de que ele está fazendo o que realmente faz sentido para o cliente, e depois das recentes adequações das resoluções CVM 178 e 179, agora é possível exigir a divulgação da remuneração ganha pelos produtos ofertados.
Bom, depois desta explicação, vamos concluir com o mais importante: ESCOLHA BEM QUEM VAI CUIDAR DO SEU DINHEIRO, esta é a grande realidade, procure profissionais que realmente estejam alinhados com as suas necessidades e que realmente joguem o jogo junto com você, afinal o seu tempo tem que ser dedicado ao seu trabalho e onde realmente você vai ganhar dinheiro; Eu gosto muito de falar que você não vai ficar rico investido e sim trabalhando, ou seja, investir nada mais é que uma forma melhor de rentabilizar o seu dinheiro ao longo do tempo, ajudando a alcançar os seus objetivos de uma forma mais rápida e sempre respeitando o perfil de cliente, seja ele conservado, moderado ou arrojado.
Precisa de ajuda com seus investimentos? Dúvidas ou sugestões sobre algum tema? Por favor nos envie no email: [email protected] ou através do nosso Whatsapp no QR-Code. Obrigado e concluo dizendo: “Estamos de olho no mercado!”
